Ginnie Mae, que garantiza préstamos a veteranos y prestatarios de la Administración Federal de Vivienda, está cambiando su actitud hacia las cooperativas de ahorro y crédito.
En un cambio a sus requisitos de capital, que establecen estándares mínimos para sus emisores, Ginnie Mae tratará a las cooperativas de ahorro y crédito más como bancos. Los representantes de las cooperativas de ahorro y crédito han estado solicitando el cambio desde julio de 2021, cuando Ginnie Mae anunció nuevos requisitos de capital propuestos.
Las agencias de financiamiento de vivienda pública también estarán completamente exentas de los requisitos de capital. En un memorando de la agencia, Ginnie Mae dijo que su «patrocinio estatal… mejora su posición de contraparte».
El cambio de enfoque exime a estos dos grupos de los requisitos de capital que lanzó Ginnie Mae en 2021, lo que generó fuertes críticas por parte de las partes interesadas de la industria. Ginnie Mae sugirió un índice mínimo de capital basado en el riesgo del 10 % para todos los proveedores y gerentes de Ginnie Mae, excepto los bancos. La relación incluía una ponderación de riesgo del 250 % para los derechos de servicio de hipotecas, que comentaristas de la industria dijeron que «devaluaría instantáneamente todo el balance global existente».
Los cambios en la forma en que Ginnie Mae tratará con las cooperativas de ahorro y crédito y las agencias financieras de vivienda pública entrarán en vigencia a fines de este año. Los cambios propuestos por la agencia para 2021 a los requisitos de capital no tienen una fecha de implementación. Ginnie Mae no respondió a una solicitud de comentarios.
La presidenta de Ginnie Mae, Alanna McCargo, dijo en una declaración preparada que los cambios en los requisitos de capital «alinean [Ginnie Mae] requisitos del programa con los estándares aplicados por otras entidades federales, y reflejan mejor el estado financiero único de las agencias estatales de vivienda.
«Es importante porque las cooperativas de ahorro y crédito y las agencias de financiación de viviendas públicas desempeñan un papel fundamental en el apoyo a los préstamos comunitarios, especialmente en áreas desatendidas».
Los requisitos de capital basados en el riesgo también se habrían aplicado a las cooperativas de ahorro y crédito emisoras de Ginnie Mae debido a un «pequeño accidente», dijo Elizabeth Sullivan, directora sénior de defensa y asesora de la Asociación Nacional de Cooperativas de Crédito, un grupo comercial que representa a este sector. .
«Ese no era el objetivo o el impulso de la solicitud de contribución, pero independientemente [Ginnie Mae] decidió hacer para las entidades no bancarias iba a aplicarse a las cooperativas de ahorro y crédito”, dijo Sullivan.
CUNA se opuso a los requisitos de capital propuestos no solo por el impacto en las cooperativas de ahorro y crédito que son emisores de Ginnie Mae. Después de todo, de las casi 5,000 cooperativas de ahorro y crédito aseguradas por el gobierno federal, solo unas pocas —“por dos dígitos”, según Sullivan— originan préstamos respaldados por Ginnie.
La objeción fue que Ginnie Mae había agrupado cooperativas de ahorro y crédito con entidades no bancarias e impuesto requisitos adicionales a las cooperativas de ahorro y crédito más allá de los de su regulador.
Las cooperativas de ahorro y crédito están reguladas a nivel federal por la Asociación Nacional de Cooperativas de Ahorro y Crédito. Solo deben atender a personas dentro de un grupo de membresía específico, por ejemplo, empleados de minorías de bajos ingresos de una compañía petrolera en Hawái. Deben tener una presencia física dentro de los límites geográficos de esta membresía.
Sullivan dijo que existe un «potencial increíble» para que las cooperativas de ahorro y crédito sean emisores más activos de hipotecas respaldadas por Ginnie Mae. CUNA se reunió con McCargo el año pasado para analizar los requisitos de capital propuestos y se reunió nuevamente con funcionarios de la agencia a principios de este año.
«Yo pienso [Ginnie Mae] realmente tratando de construir puentes con el movimiento de cooperativas de ahorro y crédito”, dijo Sullivan.
Ginnie Mae garantiza hipotecas respaldadas por la FHA, que atiende a compradores primerizos, prestatarios de minorías y aquellos que no encajan en el cuadro de crédito comercial patrocinado por el gobierno.
Las cooperativas de ahorro y crédito, dijo Sullivan, están «bien posicionadas» para ofrecer hipotecas a estos perfiles de prestatarios. Según CUNA, el tamaño promedio de una hipoteca de compra de cooperativa de ahorro y crédito en 2021 fue de $180,534, menos de la mitad de la hipoteca promedio nacional de $453,000.